7296 / プライム

エフ・シー・シー

推計時価総額

約1800億円

  • 前回決算5月13日
  • 貸借銘柄約4倍

概要

株価チャート

ひと目まとめ

ひと目まとめ指標
ROE22.3%
配当利回り(今期予想)4.7%
浮動株時価総額推計 880億円浮動株比率 50.0%(2026/03/31時点)
ネットキャッシュ比率0.41倍算出根拠: ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
リターン/リスクスコア0.97平均

企業概要

二輪車および四輪車向けのクラッチ製品とEV関連部品の製造販売を主軸とし、世界各地の完成車メーカー向けに供給している。非モビリティ分野では環境・エネルギー関連製品の製造販売およびサービスを提供する。

業績・決算

今期業績予想

前期実績と今期予想
指標前期実績2026年3月期今期予想2027年3月期前期比
売上高2608億3600万円2600億0000万円減少-0.3%前年差 -8億3600万円
営業利益189億2700万円200億0000万円増加+5.7%前年差 10億7300万円
経常利益164億5300万円会社予想なし比較不可会社予想なし前年差 会社予想なし
当期純利益187億6000万円150億0000万円減少-20.0%前年差 -37億6000万円
1株当たり配当194円160円減少-17.5%前年差 -34円
予想期
2027年3月期
公開日時
2026/05/13 15:30公開
資料名
2026年3月期 決算短信〔IFRS〕(連結)
資料リンク
開示資料

現在の四半期進捗

4Q時点

売上高営業利益当期純利益
累計実績
2608億3600万円
会社予想
2520億0000万円
達成率
103.5%
累計実績
189億2700万円
会社予想
170億0000万円
達成率
111.3%
累計実績
187億6000万円
会社予想
128億0000万円
達成率
146.6%

業績予想の修正履歴

修正なし

直近四半期の変化

2026年3月期 第4四半期 / 前年同期 2025年3月期 第4四半期

  • 在庫の滞留負担が重く、資金化までの日数や営業キャッシュフローを圧迫しやすい状態です。

成長と費用の変化

指標比較軸
売上高+1.6%前年同四半期
売上原価+2.6%前年同四半期
粗利率当期PL
販管費-6.2%前年同四半期
販管費率11.4%当期PL
限界販管費率-46.2%前年同四半期
営業利益+9.2%前年同四半期

売上の現金化

指標比較軸
営業CF/営業利益1.20倍当期CF/PL
売上債権CF影響 / 売上高当期CF/PL
売上債権回転日数(DSO・TTM)TTM
売上債権回転日数(DSO・TTM)の前年差TTM vs 前期FY
売上債権の前期末比前期末

在庫・運転資本の重さ

指標比較軸
棚卸資産の前期末比+10.8%前期末
棚卸資産回転日数(DIO・TTM)62.4日TTM
棚卸資産回転日数(DIO・TTM)の前年差+4.7日TTM vs 前期FY
仕入債務回転日数(DPO・TTM)TTM
キャッシュ・コンバージョン・サイクル(CCC・TTM)TTM
営業運転資本 / TTM売上高TTM
在庫の季節性ギャップ+10.8pt過去同四半期中央値

比較可能性

指標群比較軸状態
PL前年同四半期2025年3月期 第4四半期
CF前年同四半期2025年3月期 第4四半期
BS前期末2025年3月期 FY
回転日数TTM vs 前期FY2025年3月期 FY
季節性過去同四半期の前期末比中央値過去同四半期サンプル不足、必要なXBRL指標が未取得のため計算不可

事業・地域別業績

— / 2026/03/31 / — / —

対象決算期: —対象期間: 2026/03/31 / —開示種別: —開示日時: 2026/05/13 15:30:00

事業セグメント

セグメント当期売上・収益前年売上・収益増減額YoY外部収益セグメント間収益利益利益率売上構成利益構成資産資産利益率
二輪事業報告セグメント
1246億9100万円
1204億0800万円
42億8300万円
3.6%
1246億9100万円
元データ不足
122億3000万円
9.8%
23.9%
32.3%
元データ不足
元データ不足
四輪事業報告セグメント
1359億7500万円
1361億1500万円
-1億4000万円
-0.1%
1359億7500万円
元データ不足
91億5600万円
6.7%
26.1%
24.2%
元データ不足
元データ不足
非モビリティ事業報告セグメント
1億6900万円
9400万円
7500万円
79.8%
1億6900万円
元データ不足
-24億5900万円
-1,455.0%
0.0%
-6.5%
元データ不足
元データ不足
報告セグメント計報告セグメント計
2608億3600万円
2566億1900万円
42億1700万円
1.6%
2608億3600万円
元データ不足
189億2700万円
7.3%
50.0%
50.0%
元データ不足
元データ不足

その他内訳

セグメント当期売上・収益前年売上・収益増減額YoY外部収益セグメント間収益利益利益率売上構成利益構成資産資産利益率
連結合計連結合計
2608億3600万円
2566億1900万円
42億1700万円
1.6%
2608億3600万円
元データ不足
215億6700万円
8.3%
100.0%
100.0%
2643億5300万円
8.2%

開示情報

開示資料の要点

成長・重点領域

  • 二輪事業
  • 四輪事業
  • 非モビリティ事業

主なリスク

  • クラッチ製品に特化した事業展開
  • 特定の産業や取引先への依存
  • 海外展開に伴うリスク

投資・M&A・資本配分

  • 業務提携・投資
  • 設備投資計画:翌連結会計年度(2025年4月~2026年3月)の設備投資計画額は20,880百万円

直近の開示・ニュース

開示日時は日本時間で表示しています。

資本政策

大量保有・その他EDINET

決算・業績(過去分)

資本政策(過去分)

大量保有・その他EDINET(過去分)

株価水準・株主還元

株価水準

予想PER10.79倍現在株価 / 会社予想EPS(1株当たり利益)
実績PER8.78倍プライム市場・自動車・輸送機平均: 18.30倍現在株価 / 直近通期実績EPS(1株当たり利益)
PBR0.80倍プライム市場・自動車・輸送機平均: 0.60倍株価純資産倍率

配当

項目名今期予想前期実績
1株当たり配当160.0円/株194.0円/株
配当利回り4.7%5.7%
配当性向50.8%52.8%
DOE3.8%4.6%
自己資本利益率-DOE差3.7%17.8%

財務・長期推移

収益性・資本効率

ROE(通期実績)22.3%自己資本利益率
ROIC(通期実績)投下資本利益率
自己資本比率(通期実績)77.6%純資産 / 総資産
D/Eレシオ(通期実績)有利子負債 / 自己資本

ROE分解

売上高純利益率 × 総資産回転率 × 財務レバレッジ

売上高純利益率7.2%
総資産回転率0.99回
財務レバレッジ1.28倍

注記: 高ROEでも、財務レバレッジ主導なら注意が必要です。

資産

流動資産

1076億8900万円

総資産比 40.7%

  • 現金及び現金同等物713億6000万円
  • 在庫(棚卸商品)363億2900万円

固定資産

960億0900万円

総資産比 36.3%

負債・純資産

負債

580億5300万円

総資産比 22%

  • 有利子負債38億4600万円

純資産

2062億9900万円

総資産比 78%

  • 純資産2062億9900万円

長期財務データ

長期財務

エフ・シー・シー (7296) の長期財務チャート

従業員生産性

従業員生産性の推移

エフ・シー・シーの従業員生産性の推移

純資産推移

純資産の推移

エフ・シー・シー (7296) の純資産・ROE・ROIC推移チャート

EPS成長・推移

1株利益の成長率

過去3年平均(通期実績)+25.51%年平均(CAGR・通期実績)

1株利益の推移

エフ・シー・シー (7296) のEPS・利益率推移チャート

企業詳細・比較

主要株主

株主構成

2025年3月31日の有価証券報告書より

順位株主名持株比率
1
本田技研工業株式会社
22.47%
2
日本マスタートラスト信託銀行株式会社(信託口)
9.65%
3
株式会社ワイ・エー
5.28%
4
株式会社SMBC信託銀行(株式会社三井住友銀行退職給付信託口)
5.13%
5
株式会社日本カストディ銀行(信託口)
2.46%
6
エフ・シ-・シ-取引先持株会
1.74%
7
STATE STREET BANK AND TRUST COMPANY 505223 (常任代理人 株式会社みずほ銀行決済営業部)
1.72%
8
山本 惠以
1.65%
9
STATE STREET BANK AND TRUST COMPANY 505001 (常任代理人 株式会社みずほ銀行決済営業部)
1.39%
10
JPモルガン証券株式会社
1.28%

保有株式

時価 約42億円 含み益 752万円 2026年3月31日の有価証券報告書

銘柄帳簿額 / 保有株数時価 / 差額保有目的
兼松 (8020)
保有株数: 1,480,400株 基準日: 2026/03/31 帳簿額: 32億6500万円 相互保有: 有
時価: 約31億円 帳簿差額: -約1億円
主として欧米顧客向けに同社グループを通じて二輪車用クラッチ等を販売しており、当連結会計年度の売上収益に占める割合は2.1%であります。事業上の取引関係の維持、強化のため保有しておりますが、取引関係にとどまらず、人的、技術的な交流や安定した信頼関係が当社の企業価値の向上に資するものと判断しております。株式が増加した理由は、株式分割による株式数の増加であります。
みずほフィナンシャルグループ (8411)
保有株数: 53,216株 基準日: 2026/03/31 帳簿額: 3億2300万円 相互保有: 無(注2)
時価: 約4億円 帳簿差額: +9208万円
主要取引金融機関として資金の運用、調達等をはじめ円滑な金融取引の維持、強化のため保有しております。
スズキ (7269)
保有株数: 210,000株 基準日: 2026/03/31 帳簿額: 3億9300万円 相互保有: 無
時価: 約4億円 帳簿差額: +600万円
二輪車用クラッチ等の販売先であり、当連結会計年度の売上収益に占める同社グループ向けの割合は2.3%であります。事業上の取引関係の維持、強化のため保有しておりますが、取引関係にとどまらず、人的、技術的な交流や安定した信頼関係が当社の企業価値の向上に資するものと判断しております。
三井住友フィナンシャルグループ (8316)
保有株数: 17,265株 基準日: 2026/03/31 帳簿額: 8600万円 相互保有: 無(注3)
時価: 約1億円 帳簿差額: +2622万円
主要取引金融機関として資金の運用、調達等をはじめ円滑な金融取引の維持、強化のため保有しております。
川崎重工業 (7012)
保有株数: 20,694株 基準日: 2026/03/31 帳簿額: 5900万円 相互保有: 無
時価: 約1億円 帳簿差額: +515万円
二輪車用クラッチの販売先であり、当連結会計年度の売上収益に占める同社グループ向けの割合は1.1%であります。事業上の取引関係の維持、強化のため保有しておりますが、取引関係にとどまらず、人的、技術的な交流や安定した信頼関係が当社の企業価値の向上に資するものと判断しております。株式数が増加した理由は更なる関係強化を目的とした取引企業持株会への拠出によるものであります。
武蔵精密工業 (7220)
保有株数: 12,000株 基準日: 2026/03/31 帳簿額: 3100万円 相互保有: 有
時価: 約1億円 帳簿差額: +2180万円
クラッチ用部品を同社グループから購入しており、事業上の取引関係の維持、強化のため保有しておりますが、取引関係にとどまらず、人的、技術的な交流や安定した信頼関係が当社の企業価値の向上に資するものと判断しております。
やまびこ (6250)
保有株数: 10,417株 基準日: 2026/03/31 帳簿額: 3600万円 相互保有: 無
時価: 約1億円未満 帳簿差額: +462万円
汎用排ガス浄化触媒の販売先であり、事業上の取引関係の維持、強化のため保有しておりますが、取引関係にとどまらず、人的、技術的な交流や安定した信頼関係が当社の企業価値の向上に資するものと判断しております。株式数が増加した理由は更なる関係強化を目的とした取引企業持株会への拠出によるものであります。
ヤマハ発動機 (7272)
保有株数: 10,000株 基準日: 2026/03/31 帳簿額: 1100万円 相互保有: 無
時価: 約1億円未満 帳簿差額: +100万円
二輪車用クラッチ等の販売先であり、当連結会計年度の売上収益に占める同社グループ向けの割合は5.8%であります。事業上の取引関係の維持、強化のため新規に取得・保有しておりますが、取引関係にとどまらず、人的、技術的な交流や安定した信頼関係が当社の企業価値の向上に資するものと判断しております。
ノリタケ (5331)
保有株数: 2,000株 基準日: 2026/03/31 帳簿額: 200万円 相互保有: 無
時価: 約1億円未満 帳簿差額: +680万円
非モビリティ事業での取引関係の維持、強化のため保有しておりますが、取引関係にとどまらず、人的、技術的な交流や安定した信頼関係が当社の企業価値の向上に資するものと判断しております。株式が増加した理由は、株式分割による株式数の増加であります。

主要設備・不動産

2026年3月31日開示の有価証券報告書より

設備名(所在地)内容帳簿価額
浜北工場 (静岡県浜松市浜名区)
セグメントの名称: 二輪事業 四輪事業 設備の内容: クラッチおよびEV関連製品の製造設備
帳簿価額(百万円) 建物及び構築物: 1,049 帳簿価額(百万円) 機械装置及び運搬具: 1,429 帳簿価額(百万円) 土地 (面積㎡): 534 (26,216) 帳簿価額(百万円) その他: 1,570 帳簿価額(百万円) 合計: 4,584
渡ケ島工場 (静岡県浜松市天竜区)
セグメントの名称: 二輪事業 四輪事業 設備の内容: クラッチおよびEV関連製品の製造設備
帳簿価額(百万円) 建物及び構築物: 1,332 帳簿価額(百万円) 機械装置及び運搬具: 894 帳簿価額(百万円) 土地 (面積㎡): 766 (61,268) 帳簿価額(百万円) その他: 100 帳簿価額(百万円) 合計: 3,094
鈴鹿工場 (三重県鈴鹿市)
セグメントの名称: 二輪事業 四輪事業 設備の内容: クラッチ製造設備
帳簿価額(百万円) 建物及び構築物: 1,649 帳簿価額(百万円) 機械装置及び運搬具: 728 帳簿価額(百万円) 土地 (面積㎡): 1,228 (50,477) 帳簿価額(百万円) その他: 56 帳簿価額(百万円) 合計: 3,663
技術研究所 (静岡県浜松市浜名区)
セグメントの名称: 二輪事業 四輪事業 非モビリティ事業 設備の内容: 試験機及び測定機器
帳簿価額(百万円) 建物及び構築物: 494 帳簿価額(百万円) 機械装置及び運搬具: 552 帳簿価額(百万円) 土地 (面積㎡): 216 (12,093) 帳簿価額(百万円) その他: 558 帳簿価額(百万円) 合計: 1,821

データの見方・算出方法

注記・定義・算出式

  • ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
  • 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
  • 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
  • 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
  • 即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
  • ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × (発行済株式総数 - 自己保有株式数)
  • 金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
  • ページ生成時刻: 2026/06/27 23:31