6393 / スタンダード
油研工業
推計時価総額
約130億円
概要
株価チャート
ひと目まとめ
| ROE | 5.0% |
|---|---|
| 配当利回り（今期予想） | 5.2% |
| 浮動株時価総額 | 推計 78億円浮動株比率 60.0%（2026/03/31時点） |
| ネットキャッシュ比率 | -0.02倍算出根拠: ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額 |
| リターン/リスクスコア | 0.31平均 |
企業概要
油圧機器の製造販売を主力とする企業であり、一般産業機械向けに油圧ポンプや制御弁などの部品を提供し、顧客仕様に基づくシステム構築や環境関連機器の供給を通じて産業の自動化と資源循環に寄与している。油圧製品事業では油圧ポンプ・モータ、各種制御弁を、システム製品事業では産業機械油圧システムと標準油圧ユニットを、環境機械事業では自動切屑圧縮機と自動ＰＥＴボトル減容機を製造販売する。
業績・決算
今期業績予想
| 指標 | 前期実績2026年3月期 | 今期予想2027年3月期 | 前期比 |
|---|---|---|---|
| 売上高 | 328億6477万円 | 345億0000万円 | 増加+5.0%前年差 16億3522万円 |
| 営業利益 | 17億2856万円 | 17億5000万円 | 増加+1.2%前年差 2143万円 |
| 経常利益 | 16億9763万円 | 17億0000万円 | 増加+0.1%前年差 236万円 |
| 当期純利益 | 10億4415万円 | 10億0000万円 | 減少-4.2%前年差 -4415万円 |
| 1株当たり配当 | 150円 | 150円 | 横ばい0.0%前年差 0円 |
現在の四半期進捗
| 売上高 | 営業利益 | 当期純利益 |
|---|---|---|
|
|
|
業績予想の修正履歴
修正なし
直近四半期の変化
2026年3月期 第4四半期 / 前年同期 2025年3月期 第4四半期
設定閾値を超える変化はありません。
成長と費用の変化
| 指標 | 値 | 比較軸 |
|---|---|---|
| 売上高 | — | 前年同四半期 |
| 売上原価 | -1.1% | 前年同四半期 |
| 粗利率 | — | 当期PL |
| 販管費 | -2.5% | 前年同四半期 |
| 販管費率 | — | 当期PL |
| 限界販管費率 | — | 前年同四半期 |
| 営業利益 | — | 前年同四半期 |
売上の現金化
| 指標 | 値 | 比較軸 |
|---|---|---|
| 営業CF/営業利益 | — | 当期CF/PL |
| 売上債権CF影響 / 売上高 | — | 当期CF/PL |
| 売上債権回転日数（DSO・TTM） | — | TTM |
| 売上債権回転日数（DSO・TTM）の前年差 | — | TTM vs 前期FY |
| 売上債権の前期末比 | — | 前期末 |
在庫・運転資本の重さ
| 指標 | 値 | 比較軸 |
|---|---|---|
| 棚卸資産の前期末比 | — | 前期末 |
| 棚卸資産回転日数（DIO・TTM） | — | TTM |
| 棚卸資産回転日数（DIO・TTM）の前年差 | — | TTM vs 前期FY |
| 仕入債務回転日数（DPO・TTM） | — | TTM |
| キャッシュ・コンバージョン・サイクル（CCC・TTM） | — | TTM |
| 営業運転資本 / TTM売上高 | — | TTM |
| 在庫の季節性ギャップ | — | 過去同四半期中央値 |
比較可能性
| 指標群 | 比較軸 | 状態 |
|---|---|---|
| PL | 前年同四半期 | 2025年3月期 第4四半期 |
| CF | 前年同四半期 | 2025年3月期 第4四半期 |
| BS | 前期末 | 2025年3月期 FY |
| 回転日数 | TTM vs 前期FY | 必要なXBRL指標が未取得のため計算不可 |
| 季節性 | 過去同四半期の前期末比中央値 | 過去同四半期サンプル不足、必要なXBRL指標が未取得のため計算不可 |
事業・地域別業績
— / 2026/03/31 / — / —
事業セグメント
| セグメント | 当期売上・収益 | 前年売上・収益 | 増減額 | YoY | 外部収益 | セグメント間収益 | 利益 | 利益率 | 売上構成 | 利益構成 | 資産 | 資産利益率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
日本報告セグメント | 148億6469万円 | 140億7457万円 | 7億9012万円 | 5.6% | 148億6469万円 | 22億8819万円 | 4億6421万円 | 3.1% | 21.5% | 14.2% | 323億9433万円 | 1.4% |
アジア報告セグメント | 173億8028万円 | 188億5140万円 | -14億7112万円 | -7.8% | 173億8028万円 | 11億1893万円 | 10億6216万円 | 6.1% | 25.1% | 32.5% | 236億3162万円 | 4.5% |
ヨーロッパ報告セグメント | 6億1979万円 | 5億7022万円 | 4957万円 | 8.7% | 6億1979万円 | —元データ不足 | 1709万円 | 2.8% | 0.9% | 0.5% | 5億2241万円 | 3.3% |
報告セグメントとその他の合計その他を含む合計 | 328億6477万円 | 334億9619万円 | -6億3142万円 | -1.9% | 328億6477万円 | 34億0713万円 | 15億4346万円 | 4.7% | 47.5% | 47.2% | 565億4838万円 | 2.7% |
調整額調整額 | -34億0713万円 | -36億3434万円 | 2億2721万円 | 算出不可分母が0以下 | —元データ不足 | -34億0713万円 | 1億8510万円 | 算出不可分母が0以下 | -4.9% | 5.7% | -78億5082万円 | 算出不可分母が0以下 |
その他内訳
| セグメント | 当期売上・収益 | 前年売上・収益 | 増減額 | YoY | 外部収益 | セグメント間収益 | 利益 | 利益率 | 売上構成 | 利益構成 | 資産 | 資産利益率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
連結合計連結合計 | 328億6477万円 | 334億9619万円 | -6億3142万円 | -1.9% | 328億6477万円 | —元データ不足 | 16億9700万円 | 5.2% | 100.0% | 100.0% | 486億9755万円 | 3.5% |
開示情報
開示資料の要点
成長・重点領域
- 油圧製品のグローバル展開と「YUKEN」ブランドの浸透（特にアジア中心）
- 高付加価値製品（リニアサーボ弁、省エネ・環境対応製品）の開発・拡販
- 印度市場における製品群の拡大と新分野への挑戦
主なリスク
- 国内外における厳しい競争環境（価格競争、新興国メーカの台頭）
- 為替相場の急激な変動（海外売上高比率62.5%）
- 海外進出における政治・経済・社会的混乱、雇用環境の悪化
投資・M&A・資本配分
- 中期経営計画Step2（2025年4月～2028年3月）において「再投資による最先端化製品拡大」を掲げ、さらなる成長投資の実施を示唆
- 連結子会社の増加
直近の開示・ニュース
開示日時は日本時間で表示しています。
決算・業績
決算・業績（過去分）
大量保有・その他EDINET（過去分）
- EDINET自己株券買付状況報告書（法２４条の６第１項に基づくもの）
- EDINET確認書
- EDINET半期報告書－第82期(2025/04/01－2026/03/31)
- EDINET自己株券買付状況報告書（法２４条の６第１項に基づくもの）
- EDINET自己株券買付状況報告書（法２４条の６第１項に基づくもの）
- EDINET自己株券買付状況報告書（法２４条の６第１項に基づくもの）
- EDINET自己株券買付状況報告書（法２４条の６第１項に基づくもの）
- EDINET自己株券買付状況報告書（法２４条の６第１項に基づくもの）
- EDINET臨時報告書
- EDINET内部統制報告書－第81期(2024/04/01－2025/03/31)
- EDINET確認書
- EDINET有価証券報告書－第81期(2024/04/01－2025/03/31)
- EDINET自己株券買付状況報告書（法２４条の６第１項に基づくもの）
- EDINET自己株券買付状況報告書（法２４条の６第１項に基づくもの）
- EDINET有価証券報告書－第80期(2023/04/01－2024/03/31)
- EDINET有価証券報告書－第79期(2022/04/01－2023/03/31)
株価水準・株主還元
株価水準
| 予想PER | 10.31倍現在株価 / 会社予想EPS（1株当たり利益） |
|---|---|
| 実績PER | 10.20倍スタンダード市場・機械平均: 11.40倍現在株価 / 直近通期実績EPS（1株当たり利益） |
| PBR | 0.37倍スタンダード市場・機械平均: 1.40倍株価純資産倍率 |
財務・長期推移
収益性・資本効率
| ROE（通期実績） | 5.0%自己資本利益率 |
|---|---|
| ROIC（通期実績） | 4.5%投下資本利益率 |
| 自己資本比率（通期実績） | 56.9%純資産 / 総資産 |
| D/Eレシオ（通期実績） | 0.40倍有利子負債 / 自己資本 |
ROE分解
売上高純利益率 × 総資産回転率 × 財務レバレッジ
| 売上高純利益率 | 3.2% |
|---|---|
| 総資産回転率 | 0.67回 |
| 財務レバレッジ | 1.76倍 |
注記: 高ROEでも、財務レバレッジ主導なら注意が必要です。
総資産
486億9700万円
負債合計
210億0804万円
純資産
276億8900万円
資産
流動資産
305億9522万円
総資産比 62.8%
- 現金及び現金同等物79億4879万円
固定資産
181億0233万円
総資産比 37.2%
- 投資有価証券40億8064万円
負債・純資産
負債
210億0804万円
総資産比 43.1%
- 有利子負債108億2479万円
- リース負債1億9556万円
純資産
276億8900万円
総資産比 56.9%
- 純資産276億8900万円
長期財務データ
長期財務
従業員生産性
従業員生産性の推移
純資産推移
純資産の推移
EPS成長・推移
1株利益の成長率
| 過去3年平均（通期実績） | +19.34%年平均（CAGR・通期実績） |
|---|
1株利益の推移
企業詳細・比較
主要株主
株主構成
2025年3月31日の有価証券報告書より
| 順位 | 株主名 | 持株比率 |
|---|---|---|
1 | 油研協力会持株会 | 5.66% |
2 | 株式会社みずほ銀行 | 4.89% |
3 | 第一生命保険株式会社 | 4.49% |
4 | 株式会社三井住友銀行 | 4.36% |
5 | 株式会社三菱ＵＦＪ銀行 | 4.34% |
6 | DEUTSCHE BANK AG FRANKFURTCC CLT OMNI 5000000(常任代理人 株式会社みずほ銀行決済営業部) | 3.56% |
7 | 油研販売店持株会 | 3.43% |
8 | 酒井重工業株式会社 | 2.17% |
9 | 油研工業従業員持株会 | 1.11% |
10 | 新東工業株式会社 | 0.92% |
保有株式
時価 約38億円 含み益 約8億円 2026年3月31日の有価証券報告書
| 銘柄 | 帳簿額 / 保有株数 | 時価 / 差額 | 保有目的 |
|---|---|---|---|
三菱ＵＦＪフィナンシャル・グループ (8306) | 保有株数: 304,800株
基準日: 2026/03/31
帳簿額: 7億9248万円
相互保有: 無<br />(注)２ | 時価: 約10億円
帳簿差額: +約2億円 | 同社グループの株式会社三菱ＵＦＪ銀行は、当社の主要な取引銀行の１社であり、資金調達を中心とした金融取引の円滑化・安定化のために保有しております。 |
牧野フライス製作所 (6135) | 保有株数: 60,000株
基準日: 2026/03/31
帳簿額: 6億8760万円
相互保有: 有 | 時価: 約9億円
帳簿差額: +約2億円 | 当社の油圧事業の重要顧客であり、取引関係の維持・拡大を図ることにより、中長期的な収益を享受することを目的に保有しております。 |
三井住友フィナンシャルグループ (8316) | 保有株数: 135,000株
基準日: 2026/03/31
帳簿額: 6億7581万円
相互保有: 無(注)３ | 時価: 約9億円
帳簿差額: +約2億円 | 同社グループの株式会社三井住友銀行は、当社の主要な取引銀行の１社であり、資金調達を中心とした金融取引の円滑化・安定化のために保有しております。 |
新東工業 (6339) | 保有株数: 314,763株
基準日: 2026/03/31
帳簿額: 2億8706万円
相互保有: 有 | 時価: 約4億円
帳簿差額: +9065万円 | 当社の油圧事業の重要顧客であり、取引関係の維持・拡大を図ることにより、中長期的な収益を享受することを目的に保有しております。 |
みずほフィナンシャルグループ (8411) | 保有株数: 45,697株
基準日: 2026/03/31
帳簿額: 2億7815万円
相互保有: 無<br />(注)４ | 時価: 約4億円
帳簿差額: +7827万円 | 同社グループの株式会社みずほ銀行は、当社の主要な取引銀行の１社であり、資金調達を中心とした金融取引の円滑化・安定化のために保有しております。 |
酒井重工業 (6358) | 保有株数: 134,200株
基準日: 2026/03/31
帳簿額: 2億7309万円
相互保有: 有 | 時価: 約3億円
帳簿差額: +872万円 | 当社の油圧事業の重要顧客であり、取引関係の維持・拡大を図ることにより、中長期的な収益を享受することを目的に保有しております。 |
日精樹脂工業株式会社(注)５ | 保有株数: 113,092株
基準日: 2026/03/31
帳簿額: 9872万円
相互保有: 無 | 時価: - | 当社の油圧事業の重要顧客であり、取引関係の維持・拡大を図ることにより、中長期的な収益を享受することを目的に保有しております。なお、持株会を通じた取得により株式数が増加しております。 |
主要設備・不動産
2026年3月31日開示の有価証券報告書より
| 設備名（所在地） | 内容 | 帳簿価額 |
|---|---|---|
本社・相模事業所 (神奈川県綾瀬市) | セグメント の名称: 日本
設備の内容: 本社機能及び 開発・製造・販売設備
従業員数 (名): 265 | 帳簿価額(千円) 建物及び 構築物: 655,888
帳簿価額(千円) 機械装置 及び運搬具: 1,880,410
帳簿価額(千円) 土地 (面積㎡): 364,017 (43,971)
帳簿価額(千円) その他: 220,134
帳簿価額(千円) 合計: 3,120,450 |
袋田工場 (茨城県久慈郡大子町) | セグメント の名称: 日本
設備の内容: 製造設備
従業員数 (名): 54 | 帳簿価額(千円) 建物及び 構築物: 142,869
帳簿価額(千円) 機械装置 及び運搬具: 564,065
帳簿価額(千円) 土地 (面積㎡): 58,690 (33,206)
帳簿価額(千円) その他: 22,957
帳簿価額(千円) 合計: 788,582 |
本社、滋賀工場等 (神奈川県綾瀬市等) | セグメント の名称: 日本
設備の内容: 製造・販売 ・保守点検 修理設備
従業員数 (名): 74 | 帳簿価額(千円) 建物及び 構築物: 43,645
帳簿価額(千円) 機械装置 及び運搬具: 19,401
帳簿価額(千円) 土地 (面積㎡): ―
帳簿価額(千円) その他: 8,363
帳簿価額(千円) 合計: 71,410 |
本社、埼玉工場 (東京都大田区等) | セグメント の名称: 日本
設備の内容: 製造・販売 設備
従業員数 (名): 14 | 帳簿価額(千円) 建物及び 構築物: 87,266
帳簿価額(千円) 機械装置 及び運搬具: 42,283
帳簿価額(千円) 土地 (面積㎡): 81,752 (2,878)
帳簿価額(千円) その他: 3,482
帳簿価額(千円) 合計: 214,785 |
関連・比較銘柄
データの見方・算出方法
注記・定義・算出式
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
- 即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × （発行済株式総数 - 自己保有株式数）
- 金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
- ページ生成時刻: 2026/06/27 23:31